Управление выручкой, дебиторской и кредиторской задолженностями

Выручка от реализации – сумма денежных средств за отгруженную и отпущенную продукцию, выполненные работы и оказанные услуги. В настоящее время гораздо большее значение приобрело понятие выручка продаж, а более точно – объем продаж.

Выручка продаж – это объем проданной продукции не зависимо от ее оплаты. Рассчитывается по формуле:

В_п = П_ДС + Д_з,

где П_ДС – поступление денежных средств.

Д_з – дебиторская задолженность.

Расходы по обычным видам деятельности связаны с изготовлением продукции и ее продажи или приобретением и продажи товаров, т.е. по перепродаже. Расходы определяются по формуле:

Р_ОВД = О_РП + К_з,

где О_РП – оплата расходов предприятия в денежной и иной форме

К_з – кредиторская задолженность.

Составление финансовых планов базируется на плане объема выручки от продаж. В процессе планирования объемов продаж возникает необходимость определения минимального значения этого показателя по предложению в целом как критической точки. В данном случае речь идет о пороге рентабельности, т.е. соблюдение определенной границы сбыта продукции, которая обеспечивает безубыточность предприятия. Для определения минимального размера реализованной продукции используют формулу:

,

где - порог рентабельности;

З_пост – постоянные затраты;

Ц – цена единицы продукции;

З_пер – переменные затраты на единицу продукции.

Например: постоянные затраты (амортизация, заработная плата) составляют 5000 тыс. руб., переменные затраты на единицу продукции (расходы на материалы, топливо) составляют 30 тыс. руб. Цена единицы продукции 70 тыс. руб. Порог рентабельности составляет 125 ед.

(5000 / (70 - 30))

Для расчета минимального объема в стоимостном выражении полученное количество умножаем на цену 125 * 70 = 8750 тыс. руб.

На точку безубыточности оказывают влияние следующие факторы:

1) изменение цен на продукцию;

2)динамика постоянных и переменных затрат.

Причем действует следующая закономерность: с ростом цен на произведенную продукцию минимальный объем производства, соответствующий точке безубыточности, уменьшается, а при снижении цены возрастает, при увеличении постоянных расходов минимальный объем производства, соответствующий точке безубыточности, - увеличивается; при росте переменных издержек сохранить безубыточность производства можно за счет увеличения минимального объема производства.

На объем продаж оказывают влияние дебиторская задолженность. Она возникает при следующих обстоятельствах: коммерческое кредитование, т.е. отсрочка платежа, несвоевременная плата, т.е. при просрочке платежа, недостача, растраты, хищения, поставки недоброкачественной или некомплектной продукции и др. случаи.

Дебиторская задолженность в целом является для предприятия одним из видов его оборотных активов. Она бывает:

1. срочная – когда не наступил срок ее оплаты;

2. просроченная – которая не оплачивается в предусмотренные договором сроки;

3. сомнительная – задолженность не оплачивается в сроки, не обеспечивается залогом, поручительной или банковской гарантией;

4. безнадежная – долги, по которым истек установленный срок исковой давности (3 года с момента окончания срока исполнения договора) и обязательство прекращено в следствии невозможности его исполнения на основании акта государственного органа при ликвидации организации.

Оптимизация размера дебиторской задолженности на предприятии представляет собой утверждение следующих нормативов:

- доли в оборотных активах;

- части выручки от продаж;

- размера определенной финансовой цели предприятия;

- размера оборотных средств предприятия, отвлекаемых в дебиторскую задолженность.

Эти показатели утверждаются на предприятии. Кроме этого предприятия должны различать и внедрять четкую технологию получения дебиторской задолженности.

При управлении дебиторской задолженностью предприятие должно во-первых оптимизировать размер дебиторской задолженности, во-вторых обеспечить своевременное получение этой задолженности, в-третьих организовать соответствующим образом работу с векселями.

Кредиторская задолженность – денежный фонд заемных средств, т.е. предприятие имеет в своем обороте чужие деньги в результате неплатежей.

Заемные средства как источник оборотных средств выполняют различные роли. Они могут быть:

1) дополнительным источником при недостатке собственных оборотных средств;

2) источником покрытия непостоянной части актива и финансовым рычагом, повышающим рентабельность собственных средств.

При использовании заемных средств предприятие использует меньшую сумму собственных средств и выполняет свои обязательства с помощью кредиторской задолженности, получая при этом прибыль.

Взаимосвязь кредиторской и дебиторской задолженности в том, что кредиторская является источником покрытия дебиторской. Рост кредиторской, а дебиторской нет. В этой связи необходимо управлять дебиторской задолженностью.

Дата добавления: 2014-03-13; просмотров: 365; Нарушение авторских прав

Мы поможем в написании ваших работ!