Влияние правовой и финансовой среды на финансовое управление 1 страница

1. Система регулирования финансового управления включает:

Государственное нормативно-правовое регулирование финан­совой деятельности предприятия. Принятие законов и других норма­тивных актов, регулирующих финансовую деятельность предприятий, представляет собой одно из направлений реализации внутренней фи­нансовой политики государства. Законодательные и нормативные ос­новы этой политики регулируют финансовую деятельность предприятия в разных формах.

Федеральный закон от 26 октября 2002 г. N 127-ФЗ
"О несостоятельности (банкротстве)", «Об акционерных обществах»

, «О рынке ценных бумаг» и др.

Рыночный механизм регулирования финансовой деятельности предприятия. Этот механизм формируется прежде всего в сфере фи­нансового рынка в разрезе отдельных его видов и сегментов. Спрос и предложение на финансовом рынке формируют уровень цен (ставки процента) и котировок по отдельным финансовым инструментам, опре­деляют доступность кредитных ресурсов в национальной и иностран­ной валютах, выявляют среднюю норму доходности капитала, определя­ют систему ликвидности отдельных фондовых и денежных инструментов, используемых предприятием в процессе своей финансовой деятельности Главным государственным органом регулирования и контроля рынка ценных бумаг(в т.ч. корпоративных ценных бумаг) в Российской Федерации является Федеральная служба по финансовым рынкам (ФСФР России) является федеральным органом исполнительной власти, осуществляющим функции по принятию нормативных правовых актов, контролю и надзору в сфере финансовых рынков (за исключением страховой, банковской и аудиторской деятельности). ФСФР России находится в прямом подчинении Правительству Российской Федерации. Возглавляет службу Миловидов Владимир Дмитриевич.

Саморегулируемые организации создаются профессиональными участниками рынка ценных бумаг, аудиторами, конкурсными управляющими и т.п. в соответствии с видами профес­сиональной деятельности и установленными законодательством Российской Федера­ции нормами .

• Примеры.

• Национальная ассоциация участников фондового рынка (НАУФОР)

• саморегулируемой организации профессиональных участников рынка ценных бумаг. НАУФОР объединяет профессиональных участников фондового рынка - брокеров, дилеров, управляющих ценными бумагами и депозитариев.
Некоммерческое партнерство "Национальная лига управляющих" (НП "НЛУ")

• Распоряжением ФКЦБ России от 27.12.2002 № 1848/р выдано разрешение на осуществление деятельности в качестве саморегулируемой организации профессиональных участников рынка ценных бумаг по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами.

• "Национальная фондовая ассоциация (саморегулируемая некоммерческая организация)" (НФА)

• Распоряжением ФКЦБ России от 12.11.2003 № 03-2646/р выдано разрешение на осуществление деятельности в качестве саморегулируемой организации профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющей брокерскую деятельность, дилерскую деятельность, деятельность по управлению ценными бумагами.

Профессиональная Ассоциация Регистраторов, Трансфер-Агентов и Депозитариев (ПАРТАД) осуществляет деятельность в качестве саморегулируемой организации профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющей деятельность по ведению реестра владельцев именных ценных бумаг или депозитарную деятельность и/или клиринговую деятельность.

В настоящее время роль государств и формируемой им правовой среды на финансовое управление возрастает. Укрепление роли государства в хозяйственной жизни идет по двум направлениям:

- укрепление собственно институтов государственной власти

- усиления прямого вмешательства государства в экономику.

Росссийское государство укрепляет свои позиции как собственника в стратегических отраслях экономики, освобождаясь от собственности в других секторах. Оно использовало 2 подхода для получения контроля над собственностью: через судебную процедуру (ЮКОС)и путем покупки ранее приватизированных объектов(покупка Сибнефти у собственника за 13 млрд. долл.). Схожим способом под контроль государства перешли ОАО АвтоВАЗ, Гута-банк, Промстройбанк и др. Предприниматели, не уверенные в легитимности собственности, готовы продать государству свои активы, выручив за них реальные деньги.

Параллельно ведется работа по сокращению государственного присутствия в мелких предприятиях и учреждениях, многие из которых или подлежали приватизации или передавались на субфедеральные уровни. Специалисты называют это шагом в направлении экономической модели, основанной на государственном контроле командных высот.

• Другие направления активизации государственного участия в хозяйственной жизни относятся:

• особые экономические зоны.

• законодательство о концессиях

• инвестиционный фонд.

2. Влияние финансовой среды

В условиях рыночной экономики влияние финансовая среда формирует предложение и спрос на финансовые ресурсы и активы, которые зависят от следующих факторов:

1) производственные возможности предприятия или страны в целом, степени рентабельности(доходности), которую производитель предполагает получить на инвестированный капитал;

2) текущие предпочтения потребителей. Если общий уровень потребления населения низок и обеспечивает лишь прожиточный его минимум, предпочтения в отношении текущего потребления в такой стране будут высокими, совокупные накопления незначительными, а следовательно цена инвестированного капитала будет высокой а его формирование затруднительным

3) риски. Чем выше воспринимаемый инвесторами риск, тем выше требуемая ставка дохода.

4) инфляция. На ценность денежные средства в будущем влияет инфляция. При высоком уровне инфляции требуемая инвесторами доходность возрастает.

5) ставка рефинасирования ( с февраля 2010 г. ЦБ РФ установил ставку рефинансирования на уровне 8,5% ) .

Развитие финансовой среды оценивается также развитием инвестиционных и финансовых институтов. Инвестиционные институты – это тип финансового посредника. Они привлекают средства инвесторов и приобретают на них финансовые активы: акции, облигации. В свою очередь инвесторы получают определенные права в отношении приобретенных компанией финансовых активов и получаемой от них прибыли. Наиболее распространена форма, когда компания имеет только один тип инвесторов – акционеров. Они владеют компанией и опосредованно владеют активами, ей принадлежащими. Индивидуальный инвестор при этом получает два преимущества по сравнению с прямым инвестированием в финансовые активы: 1) экономия на издержках в связи с эффектом крупной организации и 2) профессиональное управление активами.

4 Содержание ФМ и его место в системе управления предприятием.

Финансовый менеджмент- управление финансами предприятия.

Это система принципов и методов разработки и реализации управленческих решений по формированию, распределению и использованию финансовых ресурсов предприятия и организации оборота его денежных средств.

ФМ реализует главную цель и основные задачи финансовой деятельности путем осуществления определенных функций. Функции ФМ можно подразделить на 2 основные группы:

1)функции финансового менеджмента как управленческой деятельности, их состав характерен для любого вида менеджмента, хотя и должен учитывать их специфику;

2)функции финансового менеджмента как специальной области управления предприятием.

ФМ как управленческая деятельность выполняет следующие функции.

1.Разработка финансовой стратегии предприятия. На основе общей стратегии экономического развития предприятия и прогноза конъюнктуры финансового рынка ставятся цели и намечаются показатели финансовой деятельности предприятия на долгосрочный период; определяются приоритетные задачи и очередность из решения, политика действий предприятия по основным направлениям финансового развития. Финансовая стратегия- неотъемлемая часть общей стратегии экономического развития предприятия.

2.Создание организационных структур, обеспечивающих принятие и реализацию управленческих решений по всем аспектам финансовой деятельности. Структуры могут быть построены по иерархическому или функциональному признаку с выделение центров ответственности. По мере изменения условий и целей развития предприятия изменяются организационные структуры. Оргструктуры финансового менеджмента являются неотъемлемой частью общей структуры управления предприятием.

3.Формирование эффективных информационных систем, обеспечивающих управление : в этих целях определяют объемы и содержание информационных потребностей финансового менеджмента, определяют внешние и внутренние источники информации, организуют мониторинг финансового состояния предприятия и конъюнктуры финансового рынка.

4.Анализ аспектов деятельности предприятии:эксппресс- и углубленный анализ отдельных финансовых операций и результатов деятельности предприятия, его структурных подразделений и центров ответственности.

5.Планирование финансовой деятельности предприятия по основным направлениям: построение системы текущих планов и оперативных бюджетов по основным направлениям(производству, снабжению. сбыту, денежным потокам), структурным подразделениям. такое планирование конкретизирует финансовую стратегию предприятия.

6.Разработка системы стимулирования исполнения принятых решений: выстраивается система поощрения и санкций от топ-менеджеров до работников структурных подразделений за достижение финансовых показателей, нормативов и плановых заданий.

7.Контроль за реализацией принятых решений: создание систем внутреннего контроля на предприятии с разделением обязанностей, определением системы контрольных показателей, контрольных периодов и способов реагирования на результаты контроля.

Основные функции ФМ как специальной области управления следующие.

1.Управление активами: выявление реальной потребности в отдельных видах активов исходя из намеченных объемов операционной деятельности предприятия и определение их суммы в целом, обеспечение необходимого уровня ликвидности отдельных видов активов и ускорение их оборота, выбор эффективных форм и источников финансирования.

2.Управление капиталом. Определение общей потребности в капитале для финансирования активов, оптимизация структуры капитала, меры по рефинансированию капитала в наиболее ликвидные виды активов.

3.Управление инвестициями: формирование основных направлений инвестиционной деятельности, оценка инвестиционной привлекательности отдельных проектов и финансовых инструментов и отбор наиболее эффективных, формирование реальных инвестиционных программ и портфеля инвестиций.

4. Управление денежными потоками: планирование притоков и оттоков денежных средств, их синхронизация по объему, периодам времени, эффективное использование временно свободных остатков денежных средств.

5.Управление финансовыми рисками: выявление основных финансовых рисков, оценка их уровня и возможных потерь, разработка мер профилактики и минимизации рисков, их страхование.

6. Антикризисное финансовое управление: постоянный мониторинг финансового состояния с целью своевременной диагностики кризисного состояния и вызывающих его факторов, включение внутренних, а при

Основные функции финансового менеджмента

Функции финансового менеджмента как управляющей системы

Функции ФМ как специальной области управления

Управление активами

Управление капиталом

Управление инвестициями

Управление денежными потоками

Управление финансовыми рисками

Антикризисное финансовое управление

Разработка финансовой стратегии предприятия

Создание организационных структур, обеспечивающих принятие и реализацию управленческих решений по всем аспектам финансовой деятельности

Формирование эффективных информационных систем, обеспечивающих управление

Анализ аспектов деятельности предприятия

Планирование деятельности предприятия по основным направлениям

Разработка системы стимулирования исполнения принятых решений

Контроль за реализацией принятых решений

5 Управление материально-производственными запасами

Запасы представляют собой средства, отвлеченные из оборота, поэтому управление материально-производственными запасами играет большую роль в деятельности любого предприятия. Материально-производственные запасы – это группа оборотных средств, включающая сырье, основные материалы, покупные полуфабрикаты, топливо, тару, запасные части, малоценные и быстроизнашивающиеся предметы. Чрезмерное увеличение запасов означает "омертвление" оборотных средств, ухудшение их оборачиваемости. Это, в свою очередь, ослабляет финансовую устойчивость предприятия. Управление запасами непосредственно связано с формированием себестоимости продукции (работ, услуг), прибыли, производством продукции и т.д. Важность управления запасами проявляется и в том, что на многих предприятиях материальные запасы составляют львиную долю оборотных средств. Данный вид управления является составным элементом общего процесса управления оборотными средствами предприятия. Управление запасами заключается в их формировании, хранении и использовании. Все вместе составляет кругооборот запасов, поэтому цель управления запасами - скорейшее их превращение в запасы готовой продукции, эффективное осуществление кругооборота авансированных в запасы средств, ускорение оборачиваемости средств. Управление запасами также состоит в их финансировании, нормировании (планировании), анализе, учете и пр.

Позиция финансового менеджмента по вопросам формирования ПЗ такова: они должны быть в необходимом и достаточном размере и получены по конкурентоспособной цене. Стратегической задачей является построение системы сырьевой безопасности предприятия: долгосрочные гарантии получения сырья для производства, исключение зависимости от поставщика ресурсов.

Основные составляющие процесса управления запасами: 1. Анализ запасов в предшествующем периоде 2.Оптимизация размера основных групп производственных запасов 3.Обеспечение оптимальных оборачиваемости и форм движения запасов 4.Формирование оптимальной системы обеспечения предприятия сырьем 5.Построение эффективной системы контроля движения запасов

Оптимизация размера основных групп запасов выполняется с целью минимизировать издержки по их обслуживанию при приемлемом уровне запасов, достаточном для снижения рисков сбоев в производстве и сбыте из-за отсутствия нужных ресурсов. Учитывается также фактор сезонности закупок отдельных видов ресурсов, необходимость диверсификации поставок и др.Сокращение объема и стоимости запасов позволяет сократить расходы по содержанию помещений для хранения, налог на имущество, издержки из-за порчи и хищений, омертвление денежных ресурсов в излишних запасах. Запасов каждого вида должно быть достаточно для непрерывного производства от поставки до поставки. Кроме того, принято разграничивать текущие запасы (постоянно обновляемая часть запасов, равномерно потребляемых в производстве), сезонные запасы (в связи с везонными особенностями производства и закупки сырья, а также потребления готовой продукции) и страховые запасы.

Необходимый размер финансовых средств, авансируемых на формирование запасов, определяется по формуле:

ФС_З=СР*Н_З-КЗ, где ФС_З – объем финансовых средств, авансируемых в запасы; СР – среднедневной объем расхода запасов в сумме; Н_З – норматив хранения запасов в днях (при отсутствии нормативов может быть использован показатель средней продолжительности оборота запасов в днях); КЗ – средняя сумма кредиторской задолженности за приобретенные ТМЦ (включается в расчет только по производственным запасам; при реализации продукции включается лишь при установившейся практике предоплаты). Для оптимизации размера основных групп производственных запасов, при котором минимизируются совокупные текущие затраты по обслуживанию запасов, предназначена модель Уилсона «Модель экономически обоснованного размера заказа» - Economic ordering quantity – EOQ model:

Q = , где Q – объем оптимальной партии поставки; Зт – необходимый объем закупки сырья и материалов за период; ТЗразм – размер текущих затрат по размещению заказа, доставке товаров, приемке в расчет на одну партию; ТЗхран – размер текущих затрат по хранению единицы запасов.

текущих затрат по хранению единицы запасов.

6 Управление дебиторской задолженностью. Кредитная политика

Современный этап экономического развития страны характеризуется значительным замедлением платежного оборота, вызывающим рост дебиторской задолженности на предприятиях. Поэтому важной задачей финансового менеджмента является эффективное управление дебиторской задолженностью, направленное на оптимизацию общего ее размера и обеспечение своевременной инкассации долга.
Наибольший объем дебиторской задолженности предприятий приходится на задолженность покупателей за отгруженную продукцию задолженности на расчеты с покупателями приходится 80—90%. Поэтому управление дебиторской задолженностью на предприятии связано в первую очередь с оптимизацией размера и обеспечением инкассации задолженности покупателей по расчетам за реализованную продукцию. В целях эффективного управления этой дебиторской задолженностью на предприятиях должна разрабатываться и осуществляться особая финансовая политика управления дебиторской задолженностью (или его кредитная политика по отношению к покупателям продукции).
Политика управления дебиторской задолженностью представляет собой часть общей политики управления оборотными активами и маркетинговой политики предприятия, направленной на расширение объема реализации продукции и заключающейся в оптимизации общего размера этой задолженности и обеспечении своевременной ее инкассации.
Формирование политики управления дебиторской задолженностью предприятия (или его кредитной политики по отношению к покупателям продукции) осуществляется по следующим основным этапам.
1. Анализ дебиторской задолженности предприятия в предшествующем периоде. Основной задачей этого анализа является оценка уровня и состава дебиторской задолженности предприятия, а также эффективности инвестированных в нее финансовых средств. Анализ дебиторской задолженности по расчетам с покупателями проводится в разрезе товарного (коммерческого) и потребительского кредита.
2. Формирование принципов кредитной политики по отношению к покупателям продукции. В современной коммерческой и финансовой практике реализация продукции в кредит (с отсрочкой платежа за нее) получила широкое распространение как в нашей стране, так и в странах с развитой рыночной экономикой. Формирование принципов кредитной политики отражает условия этой практики и направлено на повышение эффективности операционной и финансовой деятельности предприятия.
В процессе формирования принципов кредитной политики по отношению к покупателям продукции решаются два основных вопроса:

а) в каких формах осуществлять реализацию продукции в кредит;

б) какой тип кредитной политики следует избрать предприятию.

Формы реализации продукции в кредит имеют две разновидности — товарный (коммерческий) кредит и потребительский кредит.

Товарный (коммерческий) кредит представляет собой форму оптовой реализации продукции ее продавцом на условиях отсрочки платежа, если такая отсрочка превышает обычные сроки банковских расчетов. Обычно товарный (коммерческий) кредит предоставляется оптовому покупателю продукции на срок от одного до шести месяцев.

Потребительский кредит (в товарной форме) представляет собой форму розничной реализации товаров покупателям (физическим лицам) с отсрочкой платежа. Он предоставляется обычно на срок от шести месяцев до двух лет.

Выбор форм реализации продукции в кредит определяется отраслевой принадлежностью предприятия и характером реализуемой продукции (товаров, услуг).

Тип кредитной политики характеризует принципиальные подходы к ее осуществлению с позиции соотношения уровней доходности и риска кредитной деятельности предприятия. Различают три принципиальных типа кредитной политики предприятия по отношению к покупателям продукции — консервативный, умеренный и агрессивный.

Консервативный (или жесткий) тип кредитной политики предприятия направлен на минимизацию кредитного риска. Такая минимизация рассматривается как приоритетная цель в осуществлении его кредитной деятельности. Осуществляя этот тип кредитной политики предприятие не стремится к получению высокой дополнительной прибыли за счет расширения объема реализации продукции. Механизмом реализации политики такого типа является существенное сокращение круга покупателей продукции в кредит за счет групп повышенного риска; минимизация сроков предоставления кредита и его размера; ужесточение условий предоставления кредита и повышение его стоимости; использование жестких процедур инкассации дебиторской задолженности.

Умеренный тип кредитной политики предприятия характеризует типичные условия ее осуществления в соответствии с принятой коммерческой и финансовой практикой и ориентируется на средний уровень кредитного риска при продаже продукции с отсрочкой платежа.

Агрессивный (или мягкий) тип кредитной политики предприятия приоритетной целью кредитной деятельности ставит максимизацию дополнительной прибыли за счет расширения объема реализации продукции в кредит, не считаясь с высоким уровнем кредитного риска, который сопровождает эти операции. Механизмом реализации политики такого типа является распространение кредита на более рискованные группы покупателей продукции; увеличение периода предоставления кредита и его размера; снижение стоимости кредита до минимально допустимых размеров; предоставление покупателям возможности пролонгирования кредита.

В процессе выбора типа кредитной политики должны учитываться следующие основные факторы:
• современная коммерческая и финансовая практика осуществления торговых операций;
• общее состояние экономики, определяющее финансовые возможности покупателей, уровень их платежеспособности;
• сложившаяся конъюнктура товарного рынка, состояние спроса на продукцию предприятия;
• потенциальная способность предприятия наращивать объем производства продукции при расширении возможностей ее реализации за счет предоставления кредита;
• правовые условия обеспечения взыскания дебиторской задолженности;
• финансовые возможности предприятия в части отвлечения средств в дебиторскую задолженность;
• финансовый менталитет собственников и менеджеров предприятия, их отношение к уровню допустимого риска в процессе осуществления хозяйственной деятельности.
Определяя тип кредитной политики, следует иметь в виду, что жесткий (консервативный) ее вариант отрицательно влияет на рост объема операционной деятельности предприятия и формирование устойчивых коммерческих связей, в то время как мягкий (агрессивный) ее вариант может вызвать чрезмерное отвлечение финансовых средств, снизить уровень платежеспособности предприятия, вызвать впоследствии значительные расходы по взысканию долгов, а в конечном итоге снизить рентабельность оборотных активов и используемого капитала.
3. Определение возможной суммы финансовых средств, инвестируемых в дебиторскую задолженность по товарному (коммерческому) и потребительскому кредиту. При расчете этой суммы необходимо учитывать планируемые объемы реализации продукции в кредит; средний период предоставления отсрочки платежа по отдельным формам кредита; средний период просрочки платежей исходя из сложившейся хозяйственной практики (он определяется по результатам анализа дебиторской задолженности в предшествующем периоде); коэффициент соотношения себестоимости и цены реализуемой в кредит продукции.

Если финансовые возможности предприятия не позволяют инвестировать расчетную сумму средств в полном объеме, то при неизменности условий кредитования должен быть соответственно скорректирован планируемый объем реализации продукции в кредит.
4. Формирование системы кредитных условий. В состав этих условий входят следующие элементы:
• срок предоставления кредита (кредитный период);

• размер предоставляемого кредита (кредитный лимит);

• стоимость предоставления кредита (система. ценовых скидок при осуществлении немедленных расчетов за приобретенную продукцию);

• система штрафных санкций за просрочку исполнения обязательств покупателями.
Срок предоставления кредита (кредитный период) характеризует предельный период, на который покупателю предоставляется отсрочка платежа за реализованную продукцию. Увеличение срока предоставления кредита стимулирует объем реализации продукции (при прочих равных условиях), однако приводит в то же время к увеличению суммы финансовых средств, инвестируемых в дебиторскую задолженность, и увеличению продолжительности финансового и всего операционного цикла предприятия. Поэтому, устанавливая размер кредитного периода необходимо оценивать его влияние на результаты хозяйственной деятельности предприятия в комплексе.
Размер предоставляемого кредита (кредитный лимит) характеризует максимальный предел суммы задолженности покупателя по предоставляемому товарному (коммерческому) или потребительскому кредиту. Его размер устанавливается с учетом типа осуществляемой кредитной политики (уровня приемлемого риска), планируемого объема реализации продукции на условиях отсрочки платежей, среднего объема сделок по реализации готовой продукции (при потребительском кредите — средней стоимости реализуемых в кредит товаров), финансового состояния предприятия — кредитора и других факторов. Кредитный лимит дифференцируется по формам предоставляемого кредита и видам реализуемой продукции.

Стоимость предоставления кредита характеризуется системой ценовых скидок при осуществлении немедленных расчетов за приобретенную продукцию. В сочетании со сроком предоставления кредита такая ценовая скидка характеризует норму процентной ставки за предоставляемый кредит, рассчитываемой для сопоставления в годовом исчислении.
Устанавливая стоимость товарного (коммерческого) или потребительского кредита, необходимо иметь в виду, что его размер не должен превышать уровень процентной ставки по краткосрочному финансовому (банковскому) кредиту. В противном случае он не будет стимулировать реализацию продукции в кредит, так как покупателю будет выгодней взять краткосрочный кредит в банке (на срок, равный кредитному периоду, установленному продавцом) и рассчитаться за приобретенную продукцию при ее покупке.

Система штрафных санкций за просрочку исполнения обязательств покупателями, формируемая в процессе разработки кредитных условий, должна предусматривать соответствующие пени, штрафы и неустойки. Размеры этих штрафных санкций должны полностью возмещать все финансовые потери предприятия — кредитора (потерю дохода, инфляционные потери, возмещение риска снижения уровня платежеспособности и другие).

5. Формирование стандартов оценки покупателей и дифференциация условий предоставления кредита. В основе установления таких стандартов оценки покупателей лежит их кредитоспособность. Кредитоспособность покупателя характеризует систему условий, определяющих его способность привлекать кредит в разных формах и в полном объеме в предусмотренные сроки выполнять все связанные с ним финансовые обязательства.
Формирование системы стандартов оценки покупателей включает следующие основные элементы:
• определение системы характеристик, оценивающих кредитоспособность отдельных групп покупателей;
• формирование и экспертизу информационной базы проведения оценки кредитоспособности покупателей;
• выбор методов оценки отдельных характеристик кредитоспособности покупателей;
• группировку покупателей продукции по уровню кредитоспособности;
• дифференциацию кредитных условий в соответствии с уровнем кредитоспособности покупателей.
Формирование стандартов оценки покупателей и дифференциация кредитных условий осуществляются раздельно по различным формам кредита — товарному и потребительскому.
Определение системы характеристик, оценивающих кредитоспособность отдельных групп покупателей, является начальным этапом построения системы стандартов их оценки.
По товарному (коммерческому) кредиту такая оценка осуществляется обычно по следующим критериям:
• объем хозяйственных операций с покупателем и стабильность их осуществления;
• репутация покупателя в деловом мире;

• платежеспособность покупателя;

• результативность хозяйственной деятельности покупателя;

• состояние конъюнктуры товарного рынка, на котором покупатель осуществляет свою операционную деятельность;
• объем и состав чистых активов, которые могут составлять обеспечение кредита при неплатежеспособности покупателя и возбуждении дела о его банкротстве.

По потребительскому кредиту оценка осуществляется обычно по таким критериям:

• дееспособность покупателя;

• уровень доходов покупателя и регулярность их формирования;

• состав личного имущества покупателя, которое может составлять обеспечение кредита при взыскании суммы долга в судебном порядке.

Формирование и экспертиза информационной базы проведения оценки кредитоспособности покупателей имеет целью обеспечить достоверность проведения такой, оценки. Информационная база, используемая для этих целей, состоит из сведений, предоставляемых непосредственно покупателем (их перечень дифференцируется в разрезе форм кредита); данных, формируемых из внутренних источников (если сделки с покупателем носят постоянный характер); информации, формируемой из внешних источников (коммерческого банка, обслуживающего покупателя; других его партнеров по сделкам и т.п.).
Экспертиза полученной информации осуществляется путем логической ее проверки; в процессе ведения коммерческих переговоров с покупателями; путем непосредственного посещения клиента (по потребительскому кредиту) с целью проверки состояния его имущества и в других формах в соответствии с объемом кредитования.

Дата добавления: 2014-11-06; просмотров: 727; Нарушение авторских прав

Мы поможем в написании ваших работ!